近年來，證監(jiān)會對于證券公司投資顧問業(yè)務的監(jiān)管日益嚴厲，實施了新一輪全面深化市場改革，在“建制度、不干預、零容忍”的九字方針下，資本市場正在發(fā)生深刻的結構性變化。如何打造一個更加規(guī)范的資本市場成為所有市場參與者關注的重點。
開年券商密集接罰單
其中，備受關注的既是分支機構，作為券商與零售客戶展業(yè)的第一線，從業(yè)人員的規(guī)范程度是監(jiān)管中最重要的一環(huán)。從近期開具的罰單情況看，監(jiān)管部門對證券從業(yè)人員違規(guī)行為的管控力度一直“在線”。今年過去兩個月，就處罰了多家證券分支機構的違規(guī)行為。據(jù)不完全統(tǒng)計，2022年以來，證券分支機構（包括從業(yè)人員，以公開時間為準）因經(jīng)紀業(yè)務收到的監(jiān)管罰單至少已有20張。在2021年證券分支機構及從業(yè)人員的133張罰單中，分支機構罰單就高達45張；分支機構從業(yè)人員罰單則達88張。
從處罰原由來看，原因五花八門，相關從業(yè)人員違法代客理財、違規(guī)誘導開戶、合規(guī)風險意識淡薄等，仍是違規(guī)重癥區(qū)。
券商巨頭國泰君安牽涉誤導性陳述
隨著從業(yè)人員越來越多地使用微信、微博、小紅書等社交媒體進行展業(yè)，違規(guī)行為也逐漸增多。具體來看，在眾多券商被處罰中，最受“矚目”的便是滬上券商巨頭——國泰君安。
上月，江西證監(jiān)局相繼發(fā)布了兩份罰單，均點名頭部券商國泰君安投顧服務，這回監(jiān)管部門盯上了券商投顧在微信和微信群中發(fā)布的內(nèi)容。
2月18日，江西證監(jiān)局對任職于國泰君安江西分公司的易思敏下發(fā)監(jiān)管函。原因是當事人身為擔任贛江-同興投顧產(chǎn)品的投資顧問，在提供證券投資顧問服務過程中，存在通過微信及微信群向投資者發(fā)布誤導性陳述的行為。依據(jù)《證券投資顧問業(yè)務暫行規(guī)定》（證監(jiān)會公告〔2020〕66號）的規(guī)定，江西證監(jiān)局對其采取出具警示函的監(jiān)管措施。
圖源：江西證監(jiān)局
同日，江西證監(jiān)局在另一份監(jiān)管函中指出，國泰君安江西分公司存在兩項違規(guī)：一是對部分符合回訪篩選標準的贛江-同興投顧簽約投資者未進行回訪，違反了《證券投資顧問業(yè)務暫行規(guī)定》第二十一條的規(guī)定。二是對贛江-同興投資顧問易思敏提供證券投資顧問服務合規(guī)管理不到位，違反了《證券公司和證券投資基金管理公司合規(guī)管理辦法》第六條的規(guī)定。
因兩項違規(guī)，江西證監(jiān)局責令國泰君安江西分公司改正，整改期限為30天。
圖源：江西證監(jiān)局
對此，有業(yè)內(nèi)合規(guī)人士表示，個人公眾號、抖音號、小紅書等自媒體賬號，或用職務身份注冊的各類自媒體賬號，是目前極易發(fā)生合規(guī)風險的業(yè)務拓展工具。從業(yè)人員應當提升合規(guī)意識，把控好內(nèi)容和信息的制作與發(fā)布。同時，作為更具私密性的微信群、QQ群等互聯(lián)網(wǎng)群組，更應留意其潛在的違規(guī)風險。
專家建議對于相關自媒體帳號，應登記在冊并納入機構管理，同時還要持續(xù)監(jiān)控。對于一些互聯(lián)網(wǎng)群組，如微信群、小紅書群等也建議進行梳理和登記，某些群組有必要還將去個人化，納入機構監(jiān)管視野統(tǒng)一管理。
有趣的是，據(jù)國泰君安證券2020年年報，國泰君安合規(guī)總監(jiān)張志紅女士的稅前薪酬達375.76萬元，在高管中排名第三。此外，她還通過股權激勵計劃，持有59.5萬股國泰君安股票，目前市值為超千萬元。有著多年監(jiān)管經(jīng)驗和券商任職履歷的國泰君安合規(guī)負責人張志紅女士卻沒有起到其監(jiān)察合規(guī)性的作用。而擁有百萬年薪、千萬身價的資深高管，不更應在管理內(nèi)部合規(guī)性起到更大的作用嗎？規(guī)范業(yè)務合規(guī)的工作，永遠是進行時態(tài)。
圖源：國泰君安2020年報
上述問題作者曾聯(lián)系國泰君安證券方，截止至發(fā)稿前未收到有效回應。
