2021年三季報已披露完畢，41家上市券商的業務情況也隨之展現在大眾視野當中。數據顯示，前三季度上市券商營業收入合計達到4698.47億元，歸屬母公司股東的凈利潤為1484.41億元。
五家券商收入同比下降
營業收入方面，中信證券(600030,股吧)、海通證券(600837,股吧)、國泰君安、華泰證券(601688,股吧)、廣發證券(000776,股吧)、中國銀河(601881,股吧)、申萬宏源(000166,股吧)、招商證券(600999,股吧)、中金公司、中信建投、東方證券、國信證券(002736,股吧)、興業證券(601377,股吧)、光大證券(601788,股吧)和浙商證券等15家券商超過100億元。
與此同時，華林證券、太平洋(601099,股吧)、財達證券、國聯證券、南京證券、華安證券、第一創業、西南證券(600369,股吧)、中銀證券、山西證券(002500,股吧)和天風證券等11家券商收入不足30億元。其中，華林證券墊底，1-9月份公司總收入只有10.64億元，相較去年同期下滑7.67%。雖然太平洋證券營收也僅有12.77億元，但營收同比增速已經超過59.92%，針對營收增速較高，太平洋表示，主要是因為本期證券投資業務收入增加。不過，太平洋證券自2020年一季度至2021年一季度已經連續下滑5個季度，本次營收增速較高，可能是此前低基數和證券投資業務收入增加共同作用的結果。
營收增速方面，浙商證券、紅塔證券、太平洋、中原證券、國聯證券、中國銀河、中信證券和西部證券(002673,股吧)增速都超過了30%；天風證券、華安證券、華林證券、東興證券和財通證券前三季度收入增速下滑。
華林證券利潤下滑接近30%
歸母凈利潤方面，有四家上市券商突破百億大關，分別是中信證券、海通證券、國泰君安以及華泰證券。另外，廣發證券、招商證券、國信證券、中金公司、申萬宏源、中國銀河和中信建投凈利潤也都超過了70億元。從三季報來看，歸母凈利潤50-70億元存在較大的“斷層”，這也成為區分大型券商和中型券商的“分水嶺”。以東方證券為例，盡管排名上緊隨中信建投證券，但其凈利潤則已變成43.21億元，相較中信建投證券有近30億元的差距。
一方面多家券商歸母凈利潤超過100億元，另一方面仍有14家券商該數據沒有“邁過”10億元，分別是太平洋、華林證券、中原證券、財達證券、山西證券、第一創業、天風證券、國聯證券、國海證券(000750,股吧)、南京證券、西南證券、中銀證券、華安證券和西部證券。
凈利潤增速方面，中原證券、太平洋證券分別以472.61%、243.21%居41家券商前列，而大型券商中，中金公司、國信證券、中信證券、海通證券和中國銀河凈利潤增速超過30%；華林證券、國海證券、山西證券、天風證券、東興證券、華西證券、華安證券、中信建投、國金證券(600109,股吧)和光大證券等10家券商歸母凈利潤較去年同期下滑。其中，華林證券下滑幅度最大，同比去年降低27.20%。
自營業務與經紀業務收入規模較大
分業務來看，前三季度41家券商合計實現自營業務凈收入1205.16億元、經紀業務凈收入1040.27億元、投行業務凈收入408.12億元、資管業務凈收入349.24億元、信用業務凈收入463.33億元。
自營業務方面，中信證券、中金公司、海通證券三家券商的收入都突破百億元，值得注意的是，華泰證券、國泰君安、招商證券、申萬宏源、國信證券、中信建投、廣發證券、中國銀河等頭部券商自營業務都較為突出，均超過40億元。
經紀業務方面，中信證券該項收入為108.79億元，國泰君安證券次之為71.00億元，而中小券商與上述兩家券商存在較大差距，其中，紅塔證券1.96億元、第一創業3.55億元、太平洋證券3.74億元。
投行業務方面，中信證券、中金公司、中信建投、海通證券、華泰證券、國泰君安、光大證券、國信證券、招商證券、東方證券、申萬宏源、國金證券以及中泰證券凈收入超過10億元，紅塔證券只有0.66億元，再次“墊底”。
資管業務方面，不同券商之間的差距進一步拉大，中信證券、廣發證券凈收入都超過70億元，而同期紅塔證券、國聯證券、國金證券、山西證券、國元證券(000728,股吧)、長城證券、太平洋、華西證券、財達證券、中原證券、華林證券、西南證券、南京證券、西部證券等14家券商收入不足1億元。
信用業務方面，海通證券以50.70億元居榜首，中信證券與國泰君安證券該項收入十分接近，分別為43.86億元、43.78元，同期紅塔證券、山西證券、天風證券以及中金公司信用業務凈收入為負值。
